¿Qué es una hipoteca inversa y debería considerar una? Comprenda los pros y los contras:.

Hipoteca inversa. Si mira televisión durante el día, probablemente haya visto el argumento de venta. Un portavoz famoso le cuenta cómo una hipoteca inversa puede poner dinero en efectivo en su bolsillo, ayudarle a cubrir gastos y permitirle permanecer en su casa.

Pero como todo lo que suena demasiado bueno para ser verdad, por cada ventaja, existe un peligro potencial en la letra pequeña.

Puntos clave

• Una hipoteca inversa le paga dinero, pero en realidad es un préstamo que debe reembolsarse con el valor líquido de su vivienda.
• Los costos de cierre y las tarifas recurrentes realmente pueden sumarse.
• Los términos pueden resultar confusos, por lo que es mejor buscar ayuda de un asesor de confianza.

Una hipoteca inversa es un préstamo

¿Esos pagos periódicos que recibes? En realidad, son pequeñas porciones del valor líquido de su vivienda que le entrega el prestamista de hipoteca inversa. Sí, es un préstamo. Y, como cualquier hipoteca, cuesta dinero sacar una y liquidarla.

Cuando usted muera o decida abandonar la casa, usted o su patrimonio deberán pagar ese préstamo. Por lo general, eso significa vender la propiedad, liquidar el saldo y esperar que todavía quede algo de capital.

Las hipotecas inversas no son para todos. Además, existe un umbral de edad: debes tener 62 años o más para calificar. Al sopesar los pros y los contras, podrás ver si es una estrategia que vale la pena explorar.

¿Por qué “hipoteca inversa”?

Quizás se pregunte cómo obtuvo su nombre la hipoteca inversa. Un préstamo es un préstamo, ¿verdad?

Se trata del propósito del préstamo. Una hipoteca tradicional se remonta a lo que en Estados Unidos llamamos el "sueño americano". La idea es que compre una casa y cancele el saldo de la hipoteca durante muchos años y, en el proceso, genere capital mientras echa raíces en su comunidad.

Con una hipoteca inversa, el objetivo no es generar capital, sino extraerlo lentamente de la vivienda.

Pero sí: un préstamo es un préstamo.

Por qué podría considerar una hipoteca inversa

Aparte de lo obvio (acceder al valor líquido de su vivienda mientras todavía la posee y vive en ella), una hipoteca inversa puede ayudarle a pagar la atención médica, los pagos del automóvil y los gastos diarios. Y hay más:

• Transferible. Si usted muere, su cónyuge puede seguir viviendo en la casa (aunque puede haber costos adicionales).
• Generalmente sin recurso. Según la Comisión Federal de Comercio (FTC), cuando llega el momento de vender su casa y pagar el préstamo, no puede deber más de lo que vale la casa.
• Potencial ventaja fiscal. Los pagos de hipotecas inversas generalmente no están sujetos a impuestos y, según la FTC, "generalmente no afectarán sus pagos de Seguro Social o Medicare".

Posibles riesgos de una hipoteca inversa

Siempre hay una trampa, ¿no? En el caso de las hipotecas inversas, las desventajas se concretan en costes y comisiones. Al igual que con cualquier hipoteca, usted paga los costos de cierre cuando solicita el préstamo y podrían surgir tarifas adicionales en el futuro. Más:

• Mudarse se complica. La mayoría de las hipotecas inversas requieren que usted mantenga la casa como su “residencia principal” y, por lo general, el préstamo debe reembolsarse cuando se muda o cuando muere. Sin embargo, si se muda porque estará en un centro de atención médica durante 12 meses o más, es posible que no necesite devolverlo de inmediato.
• Riesgo de ejecución hipotecaria. Aún tendrá que pagar otros costos de la vivienda, como servicios públicos, seguros, impuestos a la propiedad y mantenimiento. Si no lo hace, el prestamista podría ejecutar la hipoteca y obligarlo a abandonar su casa.
• Documentos confusos. Los innumerables tipos y estructuras de hipotecas inversas, con documentos gruesos llenos de jerga y “jerga legal”, generalmente requieren un abogado y/o asesor fiscal.
• Un pasado turbio. Los vendedores de hipotecas inversas solían ser conocidos por sus tácticas de venta de alta presión y por sus complementos para aumentar las tarifas. Aunque la industria ha hecho mucho para mejorar su actuación y erradicar a los malos actores, todavía hay que estar atento.

La línea de fondo

Si está pensando en una hipoteca inversa, probablemente sea mejor contratar a un defensor de confianza para que lo guíe a través del proceso, alguien que pueda ayudarlo a evaluar sus necesidades y decidir si vale la pena considerarlo.

No permita que esos anuncios de televisión sean el principio y el final de su debida diligencia. Haz tu tarea.