Ocho formas inusuales en que las empresas pueden pedir dinero prestado.

Daniel tiene más de 10 años de experiencia informando sobre inversiones y finanzas personales para medios como AARP Bulletin y la revista Exceptional, además de escribir columnas para Fatherly.

Los bancos comerciales han sido durante mucho tiempo la fuente a la que acuden los propietarios de empresas que necesitan una inyección de efectivo. Pero es posible que no sean una opción para todos, especialmente si necesita dinero rápidamente o no cumple con sus estándares de suscripción.

Afortunadamente, existen muchas fuentes alternativas, algunas de las cuales han surgido en los últimos años. El problema: algunos ofrecen condiciones mucho más favorables que otros. Por eso es importante comprender cómo operan estos prestamistas no convencionales antes de tomar una decisión.

1. Préstamos entre pares

Cuando se trata de financiación empresarial, una de las novedades son los préstamos entre pares . Sitios como Funding Circle y Lending Club actúan como intermediarios entre los inversores (que suministran los fondos) y los prestatarios.

Una de las ventajas es el rápido acceso al capital. Algunos sitios prometen decisiones de préstamo en tan solo 24 horas. Por lo que es una opción atractiva si necesitas algo de dinero extra rápidamente.

Al igual que con los prestamistas tradicionales, su puntaje crediticio juega un papel importante para obtener una tasa favorable. Las tasas de Funding Circle pueden ser tan bajas como el 7,49% anual, aunque algunos sitios pueden llegar hasta el 45% para aquellos con un crédito no tan excelente. A menudo, también agregarán una tarifa de originación del préstamo.

La mayoría de los sitios peer-to-peer atienden a prestatarios con puntajes crediticios superiores a 600 (y a veces superiores), por lo que es posible que deba buscar otras opciones si su historial crediticio tiene defectos importantes.

2. Factorización

Otra forma de obtener efectivo rápidamente: vendiendo sus cuentas por cobrar a una institución financiera o factor . Las empresas suelen utilizar factores para ayudar a gestionar el flujo de caja y los clientes que pagan lentamente. El factor adelanta una parte de las cuentas por cobrar (normalmente entre el 75% y el 80% de una factura) y mantiene el resto como reserva. Cuanto mayor sea la calidad de las cuentas, más podrá pedir prestado.

Supongamos que es un fabricante de autopartes y acepta vender una factura de $100,000 que RevUp Auto Supply le debe. El factor puede decidir descontar la factura en un 4%, manteniendo los $4,000 como tarifa. Adelanta $75 000 a su negocio y mantiene los $21 000 restantes en reserva. Una vez que RevUp paga la factura en su totalidad, el factor le envía esos $21,000.

La evidente desventaja de los factores es su alto costo. Dicho esto, son una opción atractiva si opera en una industria donde hay un largo retraso en el cobro de las cuentas por cobrar.

3. Micropréstamos de la SBA

La Administración de Pequeñas Empresas de EE. UU. ofrece una serie de programas de préstamos diseñados para ayudar a los empresarios a lanzar y hacer crecer sus negocios. Uno de los más fáciles de acceder es el programa Microloan, que ofrece préstamos de hasta $50,000 para pequeñas empresas y guarderías calificadas. Los propietarios de empresas pueden utilizar estos micropréstamos , disponibles a través de organizaciones comunitarias sin fines de lucro, para aumentar su capital de trabajo y comprar inventario, suministros y maquinaria. A menudo, estos prestamistas proporcionan más que financiación: también ofrecen servicios de consultoría diseñados para ayudar a que su negocio tenga éxito. De hecho, algunos prestatarios deben recibir capacitación antes de que se considere su solicitud.

Según la SBA, las tasas de interés suelen oscilar entre el 8% y el 13%. Para encontrar un microprestamista en su área, comuníquese con la oficina de distrito de la SBA .

4. Financiación colectiva

Los propietarios de pequeñas empresas han recurrido durante mucho tiempo a familiares y amigos cuando otras fuentes de préstamos parecían fuera de su alcance. Con la llegada de los sitios web de financiación colectiva en los últimos años, aprovechar sus conexiones personales quizás sea más fácil que nunca.

Entre los sitios de financiación colectiva más populares se encuentran Kickstarter e Indiegogo. Proporciona información sobre sus necesidades de financiación y solicita a personas que conoce que hagan promesas.

Sin duda, algunas empresas se adaptan mejor a este tipo de préstamos sociales que otras. Kickstarter, por ejemplo, se especializa en ayudar a profesionales creativos con sus proyectos. Por el contrario, muchos de los usuarios de Indiegogo son empresas de tecnología que intentan hacer despegar un nuevo producto.

Algunos de estos sitios funcionan sobre la base de “todo o nada”: si no alcanza su objetivo de recaudación de fondos, no recibirá nada del dinero prometido. Pero cuanto más grande sea su red y más publicidad creativa haga, mayores serán sus posibilidades de que funcione.

5. Prestamistas privados

A raíz de la crisis financiera de hace casi una década, las llamadas empresas de crédito privadas se han convertido en importantes competidores de los bancos comerciales. Gracias a un crecimiento anual de dos dígitos, la industria crediticia privada está en camino de alcanzar aproximadamente 1 billón de dólares en activos bajo administración para el año 2020, según un informe reciente del Consejo de Crédito Alternativo (ACC).

A diferencia de algunas de las otras fuentes mencionadas aquí, estas empresas tienden a especializarse en préstamos más grandes, generalmente en el rango de $25 millones a $100 millones. La ACC promociona términos más flexibles y aprobaciones de préstamos rápidas como algunas de las razones clave por las que esta forma de préstamo ha ganado popularidad entre las pequeñas y medianas empresas. 

Sin embargo, existen algunos inconvenientes. Los costos de los préstamos suelen ser más altos que los de las fuentes más tradicionales, y no es raro que los prestamistas le cobren multas por pago anticipado cuando intenta pagar el préstamo anticipadamente.

6. Prestamistas de clientes

Hace poco más de una década, algunos agricultores comenzaron a utilizar préstamos agrícolas apoyados por la comunidad, o CSA, por sus siglas en inglés, para financiar sus operaciones. Los clientes proporcionarían dinero en efectivo antes de la temporada de siembra y recibirían productos a precios reducidos cuando llegara la cosecha.

Pronto, ese modelo se extendió a la industria minorista, y los mercados de alimentos locales tomaron prestado de sus compradores. Por ejemplo, a cambio de dinero en efectivo, los clientes de una tienda de comestibles especializada en Boston recibían un descuento fijo en alimentos durante todo el año. No sólo tenía sentido desde el punto de vista financiero, sino que también ayudó a sostener un negocio local que los clientes consideraban importante para la comunidad. 

Desafortunadamente, esta puede no ser una opción viable para todas las empresas. Pero para las organizaciones que tienen una fuerte conexión con las personas a las que sirven, es una solución inteligente e innovadora para un déficit financiero.

7. Préstamos sobre el valor líquido de la vivienda

Para algunos prestatarios que tienen problemas para calificar para un préstamo comercial, la alternativa obvia es obtener un préstamo personal. Una de las formas más comunes de hacerlo es pidiendo prestado con la garantía de su casa e inyectando el dinero en su empresa.

Debido a que se trata de préstamos garantizados, puede obtener una línea de crédito a tasas notablemente bajas si tiene un buen puntaje crediticio y suficiente valor líquido en su vivienda. Pero también existen algunos riesgos graves. Si no cumple con el préstamo, está poniendo su casa en peligro. Ésa es una propuesta que algunos dueños de negocios no están dispuestos a aceptar.

8. Transferencia para empresas emergentes (ROBS)

Rollover for Business Startups (ROBS) se ha convertido en otra alternativa viable para quienes buscan recaudar fondos para una empresa. Cuando una transacción ROBS se implementa correctamente, proporciona a los empresarios una forma de invertir sus ahorros para la jubilación en una nueva empresa comercial sin incurrir en impuestos, multas por retiro anticipado o costos de préstamos.

Sin embargo, ejecutar un ROBS puede resultar extremadamente complicado, por lo que es esencial trabajar con un proveedor competente que tenga experiencia en estas transacciones. Si bien hay muchos proveedores de ROBS para elegir, la mayoría ofrece un producto similar con tarifas y soporte similares. Además de investigar posibles socios de ROBS, es importante considerar cómo el aprovechamiento de sus activos de jubilación afectará sus planes financieros a largo plazo.

La línea de fondo

Cuando los préstamos comerciales tradicionales no son una opción, podría ser el momento de buscar una fuente de préstamo alternativa que pueda proporcionarle el capital que necesita. Sólo asegúrese de saber en qué se está metiendo antes de firmar en la línea de puntos.