Karşılıklı Tasarruf Bankası (MSB): Genel Bakış, Tarihçe, Örnekler.

Julia Kagan, bir finans/tüketici gazetecisi ve ProPedia'nın kişisel finans alanında eski kıdemli editörüdür.

Karşılıklı Tasarruf Bankası (MSB) Nedir?

Karşılıklı tasarruf bankası , başlangıçta düşük gelirli bireylere hizmet etmek için tasarlanmış bir tür tasarruf kurumudur. Tarihsel olarak bu kişiler ipotek gibi uzun vadeli, sabit faizli varlıklara yatırım yapıyorlardı .

MSB'lerin çoğunun ana lokasyonları Amerika Birleşik Devletleri'nin Orta Atlantik ve endüstriyel Kuzeydoğu bölgelerinde bulunuyordu. 1910'a gelindiğinde bu kurumların sayısı 637'ydi.

Temel Çıkarımlar

• Karşılıklı tasarruf bankalarının (MSB'ler) mevduatları Federal Mevduat Sigorta Kurumu (FDIC) tarafından sigortalanmaktadır.
• Karşılıklı tasarruf bankaları, müşterilerin faiz kazanırken düşük bakiyeli hesapları tutmalarına olanak tanır.
• Bir karşılıklı tasarruf bankasında hesap açarsanız, bankada bir "sahip" olarak kabul edilirsiniz, çünkü karşılıklı tasarruf bankalarının geleneksel bankalar gibi dışarıdan hissedarları yoktur.
• 1816'da başlatılan ilk karşılıklı tasarruf bankaları (MSB'ler), Philadelphia Saving Society ve Boston Provident Institution for Saving'di.
• Philadelphia'da ilk karşılıklı tasarruf bankalarını kuran hayırsever kişiler, aynı zamanda ABD'nin doğu kıyısında ilk hastaneleri, yetimhaneleri ve barınakları da açtılar.
• Karşılıklı tasarruf bankalarının çeşitli avantajları vardır; bunlar arasında güler yüzlü müşteri hizmetleri, uzun vadeli bir yaklaşım, finansal istikrar, mevduat sahiplerinin güvenliği, artan erişilebilirlik ve kârların (şu veya bu şekilde) topluma yeniden yatırılması gerçeği yer alır.
• Karşılıklı tasarruf bankalarının zaman zaman aşırı muhafazakar olmaları, üye kontrolünün olmaması ve satın alınma veya halka açılma ihtimalinin bulunması gibi dezavantajları da vardır.
• Ortak bankaların tasarrufları, üye hissedarları için kar yaratma işlevi görürken, kredi birlikleri, aynı zamanda fiili sahip olan üyelerine hizmet etmek üzere tasarlanmış, kar amacı gütmeyen kuruluşlar olarak faaliyet göstermektedir .

Karşılıklı Tasarruf Bankasını (MSB) Anlamak

Karşılıklı tasarruf bankaları 1970'lere kadar büyük ölçüde başarılıydı. Özellikle 1980'lerde getirilen düzenlemeler.

Her ne kadar ipotek genellikle borç alan ve borç veren arasında yapılan bir sözleşme olsa da, ipotekler bir havuzda toplanıp dışarıdaki tarafların yatırımına açık hale getirilebilir.

Karşılıklı tasarruf bankaları, yerel veya bölgesel yönetimler tarafından kiralanır ve sermaye stoku sunmaz; bunun yerine banka, üyelerinin mülkiyetindedir ve tüm karlar, üyeleri arasında paylaşılır.

Karşılıklı Tasarruf Bankalarının (MSB'ler) Tarihçesi

1816'da başlatılan ilk karşılıklı tasarruf bankaları (MSB'ler), Philadelphia Saving Society ve Boston Provident Institution for Saving'di. MSB'lerin amacı, o dönemde yerleşik bankacılık sistemi tarafından büyük ölçüde gözden kaçırılan kişilere kredi sağlamaktı.

"Karşılıklılık" terimi aslında 1800'lü yıllardan geliyor; bu dönemde bazı zengin kişiler, ülke hızla değişirken vatandaşlar için oyun alanını eşitlemeyi amaç edinmişti. Philadelphia'da ilk karşılıklı tasarruf bankalarını kuran hayırsever kişiler, aynı zamanda ABD'nin doğu kıyısında ilk hastaneleri, yetimhaneleri ve barınakları da açtılar.

Aslında ilk ortak tasarruf bankalarının temel amacı kurucularına kar sağlamak değildi. Bunun yerine amaç, kazançların doğrudan mevduat sahiplerine aktarılacağı bir kuruluş yaratmaktı. Ayrıca mevduat sahiplerine ödenmeyen faizler de "geçmiş yıl karları" olarak tutuldu.

Dağıtılmamış karlar bir ana faydaya hizmet ediyordu: Finansal stres zamanlarında mevduat sahiplerinin anaparası talep üzerine iade edilebilecekti.

Bu yerleşik ilkelerin çoğu bugün ayaktadır.

MSB'ler 1970'lere kadar genel olarak çok başarılıydı. 1980'lerde MSB'lerin neye yatırım yapabileceklerini ve müşterilere ödeyebilecekleri faiz oranını düzenleyen düzenlemeler, artan faiz oranlarıyla birleşince MSB'lerin büyük kayıplara uğramasına neden oldu. Sonuç olarak, birçok MSB 1980'lerde başarısız oldu; diğerleri birleşti, ticari banka haline geldi veya hisse senedi formuna dönüştürüldü.

MSB'ler geleneksel olarak ipoteklere yatırım yapıyordu. Bireyler ve işletmeler, ön ödemenin tamamını ödemeden büyük gayrimenkul alımları yapmak için ipotek kullanacak. Sabit faizli ipotekler ("geleneksel" ipotek olarak da bilinir) ayarlanabilir faizli ipotekler (ARM) mevcuttur.

Karşılıklı tasarruf bankaları genellikle "mütevelli sistemi" adı verilen sistem altında düzenlenir. Onları kooperatif bankalarından ayıran bu özelliktir. Kooperatif bankalarında müşteriler sahiplerdir. Ancak karşılıklı tasarruf bankalarında, mevduat sahipleriyle olan ilişkisi borçlu ve alacaklı ilişkisi gibidir ve bankanın operasyonlarını kendileri kar elde etmeden yönetecek bir "mütevelli heyetine" ihtiyaç duyulur. 

Modern toplumda, karşılıklı tasarruf bankaları şiddetli rekabete oldukça iyi uyum sağlamıştır. Özellikle, bağlı finans kurumları aracılığıyla müşterilere daha geniş bir ürün ve hizmet yelpazesi sundular. Örneğin, çok sayıda karşılıklı tasarruf bankası artık günlük bankacılığın yanı sıra sabit gelir ve öz sermaye yatırımları, sigorta, finansal planlama, emlak planlaması ve emanet hizmetleri gibi finansal hizmetler de sunuyor.

Bankacılık sektörü geçtiğimiz yüzyılda muazzam ve hızlı bir değişim geçirdi. Karşılıklı tasarruf bankaları istikrarlı ve güvenilir topluluk bankacılığı sunmaya devam ediyor.

Bununla birlikte, teknolojinin etkisi, karşılıklı tasarruf bankaları için baş ağrısı yaratmaya devam ediyor. Bankacılık giderek daha fazla teknolojiye dayalı hale geldi. Ortak tasarruf bankalarının güncel kalabilmek için BT bankacılığı altyapısı, siber güvenlik ve çevrimiçi uygulama geliştirme gibi konulara yoğun yatırım yapması gerekiyordu.

Zayıflayan marjlar ve ölçek eksikliği nedeniyle (çokuluslu hissedarların sahip olduğu büyük bankalara kıyasla), karşılıklı tasarruf bankalarının finansal teknolojiye yoğun yatırım yapması zordur. Bunun yerine, karşılıklı tasarruf bankalarının teknoloji altyapısına erişim sağlamak veya altyapıyı finanse etmek için giderek daha fazla birleşmeleri gerekiyor.

Karşılıklı Tasarruf Bankalarının (MSB'ler) Avantajları ve Dezavantajları

Karşılıklı tasarruf bankalarına gitmenin çeşitli avantajları ve dezavantajları vardır. Öncelikle avantajlarına bir göz atalım.

Avantajları

1. Finansal istikrar: Genel olarak konuşursak, karşılıklı tasarruf bankaları ortalama kamu bankasına göre daha iyi sermayelendirilmiştir ve daha ihtiyatlı bir şekilde çalışırlar. Aslında karşılıklı tasarruf bankaları, çok fazla risk almayı reddetmeleri nedeniyle Büyük Buhran'dan sağ kurtulan az sayıdaki banka arasındaydı.
2. Müşteri hizmetleri: Mevduat sahibi olmak aynı zamanda mal sahibi olduğunuz anlamına da geldiğinden, karşılıklı tasarruf bankalarının müşteri hizmetleri söz konusu olduğunda daha "memnun etmeye istekli" bir yaklaşıma sahip olmaları doğaldır. Bunun başka yolu yok: Bankanın başarısı, alacaklılarının memnuniyetine ve başarısına bağlıdır.
3. Mevduatçı güvenliği: Karşılıklı tasarruf bankaları genellikle eyalet veya federal kurumlar tarafından kiralanır. Örneğin, karşılıklı tasarruf bankaları Federal Mevduat Sigorta Kurumu (FDIC) tarafından sigortalanmaktadır. Daha önce de belirtildiği gibi tasarruf yatırım bankaları, mevduat sahiplerinin yatırım çıkarlarını korumak amacıyla yatırımları konusunda genellikle daha dikkatli davranırlar. Bu nedenle, karşılıklı tasarruf bankaları mali sıkıntıları geleneksel bankalara göre çok daha iyi atlatabiliyor.
4. Uzun vadeli görünüm: Karşılıklı tasarruf bankaları, genellikle her yıl büyümek için kâra ihtiyaç duyan hissedarların mülkiyetinde değildir. Dolayısıyla, tasarruf bankaları doğası gereği uzun vadeli bir iş yaklaşımı benimseyebilir. Ortak tasarruf bankaları katı kazanç tahminlerini karşılamaya çalışmak yerine toplumla daha uzun vadeli, daha verimli ilişkiler kurabilir ve daha esnek çözümler sunabilir.
5. Kâr topluluk içinde kalır: Kredilerden elde edilen faiz kârları genellikle şu veya bu şekilde topluluğa iade edilir. Bunun bir yolu, mevduat sahiplerine kredilerde daha düşük, mevduatlarda ise daha yüksek oranlar verilmesidir. Diğer bir yol ise topluluk okullarına, hayır kurumlarına ve yerel etkinliklere yapılan bağışlardır.
6. Erişilebilirlik: Üyeler genellikle herhangi bir zamanda ortak tasarruf bankasına gidebilir ve mali uzmanlardan mali tavsiye alabilirler.

Dezavantajları

Elbette yatırım bankalarının bazı dezavantajları da var. Onlar içerir:

1. Bazen çok muhafazakar: Muhafazakar tarafta olmak, karşılıklı tasarruf bankalarının mali istikrarına kesinlikle yardımcı olsa da, mevduat sahibi fonlarının yatırım performansına zarar verebilir. Spesifik olarak, yönetici tazminatı genel olarak karşılıklı tasarruf bankasının mali sağlığına bağlıdır ve yöneticilere biraz daha fazla risk üstlenseler bile mali açıdan anlamlı olsa bile mümkün olduğunca ihtiyatlı yatırım yapma teşviki sağlar.
2. Üye kontrolü yok: Karşılıklı tasarruf bankaları karşılıklı birliklerdir, yani mevduat sahiplerinin mülkiyetindedir ancak kontrol edilmezler. Bunun yerine kontrol, genellikle yıllarca aynı kalan bir mütevelli heyetine gidiyor. Yönetim kurulu kendi kendini yönetir ve kimseye hesap vermez. Mevduat sahiplerinin doğrudan oy hakkı yoktur. Etkilemenin tek mekanizması temelde mevduatlarını başka yerlere götürmek.
3. Hisse senedi dönüşümü riski: Topluluk temelli, son derece muhafazakar bir karşılıklı tasarruf bankasına gitmenin birçok avantajı vardır. Bununla birlikte, birçok ortak tasarruf bankası istikrarlı bir şekilde hissedarlara ait bankalara dönüşüyor. Bu süreçte genellikle halka arz (IPO) yoluyla hisse senedi ihraç ediyorlar. Bu nedenle, ortak tasarruf bankanızın daha büyük bir kurumsal banka tarafından satın alınması ve hatta halka açılması riski giderek artmaktadır.

Karşılıklı Tasarruf Bankalarının (MSB) Avantajları

• Finansal istikrar

• Sağlam müşteri hizmetleri

• Mevduatçı güvenliği

• Uzun vadeli odaklı görünüm

• Kâr topluluk içinde kalır

• Ulaşılabilirlik

Karşılıklı Tasarruf Bankalarının (MSB) Dezavantajları

• Bazen çok muhafazakar

• Üye kontrolü yok

• Edinilme veya halka açılma riski

Karşılıklı Tasarruf Bankaları vs. Kredi Birlikleri

Karşılıklı banka tasarrufları gibi, kredi birlikleri de geleneksel ticari bankanın dışındaki başka bir finansal kurum biçimiydi. Kredi birlikleri ve tasarruf ortak bankaları genel olarak benzer hizmetler sunarken (örneğin, mevduat kabul etmek, para ödünç vermek ve kredi ve banka kartları ile mevduat sertifikaları veya CD'ler gibi finansal ürünleri satmak), temel yapısal farklılıklar vardır.

Bu farklılıklar büyük ölçüde iki tür kurumun nasıl gelir elde ettiğiyle ilgilidir. Ortak bankaların tasarrufları, üye hissedarları için kar yaratma işlevi görürken, kredi birlikleri, aynı zamanda fiili sahip olan üyelerine hizmet etmek üzere tasarlanmış, kar amacı gütmeyen kuruluşlar olarak faaliyet göstermektedir .

Kredi birliklerinin üyeleri paralarını bir havuzda toplayacak (yani kooperatiften hisse satın alacak); bu fonlar üyelerin daha sonra birbirlerine kredi, vadesiz mevduat hesabı ve diğer finansal ürün ve hizmetleri sağlamalarına olanak tanır.

Çoğu kredi birliği perakende bankalardan önemli ölçüde daha küçüktür. Genellikle belirli bir bölgeye, sektöre veya gruba hizmet etmeye odaklanırlar. Örneğin, Donanma Federal Kredi Birliği'nin (NFCU), büyük ölçüde askeri üslerin yakınında olmak üzere 300 şubesi vardır ve varlık büyüklüğü açısından ABD'deki en büyük kredi birliğidir ve ordu üyelerine açıktır.

31 Mart 2021 itibarıyla federal sigortalı kredi birliklerindeki toplam varlıklar 1,95 trilyon dolardı.

Özel Hususlar

Ticari bankalar, müşterilerine verdikleri kredilerden faiz geliri alarak para kazanıyorlar. Çek ve para piyasası hesapları gibi müşteri mevduatları, bankalara ilk etapta kredi verebilecek sermayeyi sağlar. Bankanın ödünç verdiği krediler için uyguladığı faiz oranı, mevduatlara ödediğinden daha yüksek olma eğilimindedir.

Karşılıklı Tasarruf Bankası SSS

Son Mali Krize Karşılıklı Tasarruf Bankaları mı Neden Oldu?

2008 mali krizine düşük kredi standartları, ipoteğe dayalı menkul kıymetlerin yükselişi ve yaygın emlak spekülasyonları gibi çeşitli faktörler neden oldu. En önemli başarısızlıklar, karşılıklı tasarruf bankaları değil, Wall Street yatırım bankalarınınkilerdi.

Genel olarak konuşursak, karşılıklı tasarruf bankaları bir topluluğun ihtiyaç duyduğu temel günlük bankacılık hizmetlerine bağlı kalır. Başka bir deyişle, karşılıklı tasarruf bankaları hem bireyler hem de küçük işletmeler için genellikle perakende hizmetler, çek ve tasarruf ürünleri, ev kredileri, otomobil kredileri ve diğer kredileri sağlar.

Karşılıklı Tasarruf Bankası ile Kamu Bankası Arasındaki Fark Nedir?

Ortak tasarruf bankası mevduat sahiplerine, kamu bankası ise hissedarlara aittir.

Karşılıklı Tasarruf Bankası ile Karşılıklı Holding Şirketi Arasındaki Fark Nedir?

Bir karşılıklı tasarruf bankası, mevduat sahiplerinin mülkiyetindedir. Bu arada, ortak bir şirket (ortak tasarruf bankası veya ortak sigorta şirketi gibi) bir ana şirkete dönüştüğünde ortak bir holding şirketi oluşturulur. Orijinal ortak şirketin sahipleri için bu, genellikle hisse senedi sahipliği için karşılıklı hakların değişimi anlamına gelir.